Det har varit ett bra år för Cathie Wood hittills. Dess flaggskeppsfond, ARKK Innovation Fund (ARKK), har ökat med 46 % hittills från år, vilket markerar en betydande vändning från vad som i huvudsak var en tvåårig nedgång efter pandemi som försvagade resultatet för stora index.
Men med tanke på Woods förkärlek för risk och outré, går inte alla aktier som utgör de olika fonderna under Ark Invest-bannern bra för närvarande. Vissa har underpresterat nyligen och ser lite grova ut i kanterna.
Men det är inte som om Wood är känd för att sakna övertygelse i sitt aktieval. Även vid tillfällen då hennes innovationsfokuserade investeringsstil har fallit i onåd, har hon fortsatt att backa upp de aktier hon tror på.
Och det verkar som att hon gjorde just det. Den senaste tiden har hon samlat på sig några otydliga namn att lägga till i sitt lager. Men Wood är inte den enda som förväntar sig bättre dagar för dessa aktier. Vissa Street-analytiker verkar också tro att de är redo att studsa tillbaka. Vi bestämde oss för att ta en närmare titt på dessa aktier, och för att få en mer omfattande titt på deras framtidsutsikter analyserade vi dem genom databasen TipRanks. Här är vad vi hittade.
Rekursiva läkemedel (RXRX)
Wood är känt för att föredra ett framåtblickande tillvägagångssätt, och den första aktien vi tittar på har gott om det. Recursion Pharmaceuticals är ett bioteknikföretag som utnyttjar banbrytande artificiell intelligens och maskininlärningsteknik för att påskynda processen för upptäckt och utveckling av läkemedel.
Företagets unika plattform kombinerar automatiserad high-throughput biologi, bioinformatik och dataanalys för att snabbt screena och utvärdera tusentals substanser, och upptäcka nya terapeutiska mål och läkemedelskandidater mycket snabbare än traditionella farmaceutiska metoder.
Detta datadrivna tillvägagångssätt tillämpas genom hela pipelinen. Recursion har flera läkemedel i kliniska prövningar, inklusive REC-994 i en klinisk fas 2-prövning (SYCAMORE) för behandling av cerebrala kavernösa missbildningar (CCM). Studien slutförde registreringen i juni och företaget förväntar sig att fas 2 proof-of-concept-data ska läsas under andra halvan av nästa år.
Dessutom avancerar Recursion den kliniska fas 2/3 POPLAR-studien av REC-2282 på patienter med progressiva NF2-muterade meningiom. En fas 2-studie av säkerhet, tolerabilitet, farmakokinetik och preliminär effekt förväntas också under andra halvan av nästa år.
Mer nyligen, tidigare denna månad, tillkännagav företaget slutförandet av fas 1-studien för REC-3964 för behandling av Clostridioides difficile-infektioner, där läkemedlet tolererades väl och inga allvarliga biverkningar rapporterades. Recursion hoppas kunna inleda en fas 2 proof-of-concept-studie 2024.
Aktien hade väl utnyttjat det AI-drivna rallyt 2023 tills framryckningen träffade en vägg. Den starka utvecklingen nådde en topp i juli och aktierna har fallit med 47 % sedan dess.
Under tiden var Wood upptagen med att lägga till aktier till sin position under tillbakadragningsperioden. Under de senaste tre månaderna har hon köpt 1 900 644 RXRX-aktier genom sin ARKG ETF, och hennes totala innehav uppgår nu till 6 192 719 aktier. Dessa är för närvarande värda nästan 51,6 miljoner dollar.
Företaget arbetar också med några branschjättar i både läkemedels- och AI-världen, som Berenberg-analytikern Gaurav Goparaju påpekade.
“Förutom sina aktiva läkemedelsupptäcktssamarbeten med Roche-Genentech och Bayer, som tillsammans ger RXRX rätt att få upp till mer än 13 miljarder dollar i milstolpsbetalningar, inledde RXRX ett teknikfokuserat samarbete med NVIDIA under andra kvartalet. Detta unika samarbete utnyttjar RXRX:s egen data med NVIDIAs datorkraft för att utveckla grundläggande AI-modeller inom biologi och kemi. Vi tror att detta samarbete kompletterar RXRX:s befintliga blue-chip-partnerskap och möjliggör branschövergripande validering av dess plattform, säger Goparaju.
“Enligt vår uppfattning,” tillade Goparaju, “stöddes RXRX:s fortsatta framsteg i sin helägda pipeline (fem i kliniken) och dess engagemang för plattformsutveckling – vilket framgår av de senaste förvärven (t.ex. Cyclica) och nya partnerskap med NVIDIA.” Vår tes är att företagets plattform, som på ett unikt sätt utnyttjar både digital biologi och digital kemi, är mycket differentierad i läkemedelsupptäcktsområdet.”
Dessa kommentarer stödjer Goparajus “Köp”-betyg, medan hans prismål på 35 $ tyder på att aktier kommer att ge starka uppgångar på 318% under det kommande året. (För att se Goparajus meritlista, klicka här)
Sammantaget får RXRX ett konsensusbetyg för Moderate Buy baserat på tre köp och håll vardera. Här prognostiseras många vinster; Det genomsnittliga målet på $16,83 innebär att aktierna kommer att mer än fördubblas i värde under de kommande månaderna. (Ser RXRX aktieprognos)
Roblox Corporation (RBLX)
AI-trenden har drivit upp en hausseartad marknadssentiment under 2023, men en tidigare förväntad trend har misslyckats. För inte så länge sedan handlade allt om metaversen, och ett av de företag som skulle dra mest nytta av introduktionen var Roblox.
Onlineplattformen kombinerar element av spel, sociala nätverk och skapande av användargenererat innehåll. Roblox grundades 2006 och har vuxit till en stor virtuell värld där miljontals användare, mestadels barn och tonåringar, kan spela, skapa och dela sina egna spel och upplevelser. I hjärtat av Roblox är spelsystemet, som låter användare designa och skapa sina egna spel med hjälp av Roblox Studio, en lättanvänd utvecklingsmiljö.
RBLX-aktien njöt faktiskt av marknadsfördelarna 2023, men har försämrats nyligen, med en nedgång på 37 % sedan sin senaste topp i juli. Merparten av nedgången berodde på bolagets rapport för andra kvartalet.
Även om bokningar på 780,69 miljoner USD representerade en ökning med 22 % jämfört med föregående år och slog prognosen med 2,72 miljoner USD, men det fanns nedslående siffror på andra håll. Genomsnittliga dagliga aktiva användare ökade med 25 % år över år till 65,5 miljoner, men föll precis under analytikernas prognos på 65,8 miljoner. Genomsnittliga bokningar per daglig aktiv användare sjönk med 3 % till 11,92 USD, vilket också föll precis under konsensusförväntningarna. Dessutom ökade nettoförlusten till 282,8 miljoner USD från 176,4 miljoner USD under samma period förra året.
Inget av detta verkar ha avskräckt Wood. Genom sina ARKF, ARKK och ARKW ETF:er har hon köpt 1 188 771 aktier under de senaste två månaderna, och hennes totala innehav uppgår nu till 9 205 770 aktier, vilket motsvarar ett marknadsvärde på nästan 263 miljoner dollar.
Thomas Champion, analytiker på Piper Sandler, är också medveten om de nuvarande problemen men tror att den senaste nedgången utgör en möjlighet.
“Tyvärr behandlas resultatbortfall inte lättsamt på denna marknad, särskilt med tanke på värderingen. Men vi fortsätter att tro på historien och ser att aktierisken nu minskar efter försäljningen. Vi fortsätter att se RBLX som en unik tillgång som investerar i en stor marknad och möjlighet. Bokningar och engagemangstrender under andra kvartalet var generellt positiva. Vi hade dock önskat ett större engagemang för hävstång 2024, jämfört med de låga tvåsiffriga marginalerna från samtalet. Vi är positiva till reklammöjligheten och ser den som en kortsiktig katalysator, eftersom nästan 20 % av de 100 bästa upplevelserna innehåller reklam. “Vi gillar tillväxten av äldre kohorter och förbättringarna i COGS,” sa Champion.
För detta ändamål bedömer Champion RBLX-aktien som en övervikt (dvs köp), uppbackad av ett prismål på $45. Om detta värde uppnås förväntas investerare göra vinster på 53 % på ett år. (För att se Champions meritlista, klicka här)
De flesta analytiker håller med Champions bedömning, även om inte alla håller med. Aktien får ett måttligt köp-konsensusbetyg baserat på 12 köp, 3 innehav och 4 sälj. Det genomsnittliga målet är $38,83, vilket ger utrymme för en 12-månaders avkastning på 33%. (Ser Roblox aktieprognos)
För att hitta bra aktiehandelsidéer till attraktiva värderingar, besök TipRanks’ Best Stocks to Buy, ett nylanserat verktyg som förenar alla TipRanks aktieinsikter.
Friskrivningsklausul: De åsikter som uttrycks i den här artikeln är endast de av de presenterade analytikerna. Innehållet är endast för informationsändamål. Det är mycket viktigt att göra din egen analys innan du investerar.