by 
Utdelningsinvesteringar har alltid varit populärt, och av goda skäl. Utdelningsaktier erbjuder många fördelar för avkastningssökande investerare, men två av de viktigaste är en pålitlig inkomstkälla och en avkastning som slår inflationen. Sammantaget kan dessa fördelar utgöra grunden för en verkligt solid portfölj.
De flesta utdelningsaktier betalar ut kvartalsvis, men genom att vända sig till aktier med ett månatligt utbetalningsschema kan investerare bättre planera sina inkomstströmmar för att möta deras behov. När det gäller avkastningen så beräknas de fortfarande utifrån årstakten för utdelningen, så även en liten månadsbetalning multiplicerad med 12 kan resultera i en hög årlig avkastning.
Men alla utdelningsaktier är inte skapade lika, och vissa erbjuder bättre möjligheter än andra. Det är här Wall Street-analytiker kommer in i bilden.
Genom att leta igenom databasen TipRanks hittade vi två månatliga utdelningsaktier som inte bara har en marknadsränta på minst 13 %, utan också anses vara “starka köp” enligt analytikerkonsensus. Låt oss ta en närmare titt.
Dynex Capital (DX)
Vi börjar med Dynex Capital, ett fastighetsinvesteringsbolag fokuserat på hypotekslån och värdepapper. Dynex investerar sina resurser i både regulatoriska och icke-regulatoriska inteckningsskyddade värdepapper (MBS) och är även involverat i den kommersiella MBS-marknaden. Bolagets portfölj inkluderar också en betydande del av hypotekslån, inklusive både värdepapperiserade småhus- och kommersiella bolån med anor från 1990-talet.
Dynex följer flera enkla strategiska punkter när man bygger sin portfölj. Företaget har åtagit sig att bevara kapital och disciplinerad kapitalallokering och använder riskhanteringstekniker för att upprätthålla långsiktig avkastning. Dessutom har bolaget alltid strävat efter att behålla utdelningen som en hälsosam komponent i denna avkastning. Slutligen är det avgörande för Dynex att bolaget genererar stabil och acceptabel avkastning på lång sikt.
Under det senast rapporterade kvartalet, 2Q23, var Dynex resultat nettovinst per utspädd aktie på 96 cent. Denna vinst per aktie slog förväntningarna med 1,25 USD och jämfördes positivt med den rapporterade vinsten per aktie för första kvartalet 2023 på 81 cent. Dessutom rapporterade Dynex att det hade 561,5 miljoner dollar i “kontanter och obelånade tillgångar” i slutet av andra kvartalet, inklusive 300,1 miljoner dollar i kontanter, en ökning med 7,5% motsvarar första kvartalet.
Bolagets kombination av positiv nettovinst och solida kassatillgångar täckte till fullo den månatliga utdelningen, som senast deklarerades i augusti till 13 cent per stamaktie och betalades ut den 1 september. Den årliga utdelningen är 1,56 USD per aktie, vilket motsvarar en attraktiv avkastning på 13 %.
När analytikern Eric Hagen analyserar BTIG-aktien pekar han på bolagets solida avkastningsprofil – och det faktum att dess utdelningar helt täcks av resultat och tillgångar.
“Vår förväntning [is] För att DX:s utdelning ska förbli stabil på denna spreadnivå, eller till och med något över den, finns det en möjlighet att fånga en viss värdestegring (bokfört värdestegring) när bolånen så småningom drar åt i förhållande till räntorna. Den starka tron på att spreadarna drar åt är visserligen ett rörligt mål (främst kopplat till realiseringen av lägre räntevolatilitet), även om vi förväntar oss att aktievärderingarna snabbt kan förbättras eftersom denna synlighet kommer i bättre fokus… Vi tror att “Vi hanterar och underhåller en mycket sund och transparent likviditetsposition, som vi uppskattar kommer att fortsätta att överstiga 400 miljoner dollar, eller mer än hälften av kapitalbasen”, sa att det faktiska värdet som fångas på detta sätt är större Hagen.
Hagen använder dessa kommentarer för att stödja sitt köpbetyg på DX-aktier, och hans prismål på 15 $ tyder på ~26 % uppåtpotential under de kommande månaderna. Om du räknar in utdelningen är aktiens totalavkastning för det kommande året solida 39 %. (För att se Hagens meritlista, klicka här)
Sammantaget är alla tre senaste analytikerrecensionerna av Dynex positiva, vilket resulterar i ett enhälligt starkt köp-konsensusbetyg. Aktierna säljs för 11,94 USD och deras genomsnittliga kursmål på 14,33 USD innebär en ettårig uppsida på 20%. (Ser DX aktieprognos)
Ellington Financial (EFC)
Nästa högavkastande utdelningsaktie vi ska titta på är Ellington Financial, en annan inteckning REIT. Detta företag är engagerat i förvärv och förvaltning av finansiella tillgångar, med särskild tonvikt på bolånerelaterade tillgångar såsom MBS och aktieandelar i kommersiella och bostadslån. Företaget rapporterade totala förvaltade tillgångar på 9,4 miljarder dollar den 30 juni i år.
AUM är bara en del av Ellingtons historia. Företaget rapporterade en solid balansräkning i sin finansiella resultatrelease för andra kvartalet 2023, de senaste sådana resultaten rapporterade. Totala tillgångar i balansräkningarna var 14,3 miljarder dollar, inklusive 194,6 miljoner dollar i kontanter och ytterligare 343,3 miljoner dollar i andra obelånade tillgångar. Vid slutet av kvartalet hade bolaget ett bokfört värde per stamaktie på 14,70 USD; Det är viktigt att notera att detta bokförda värde minskade med cirka 35 cent per stamaktie jämfört med värdena för december 2022 och mars 2023.
I ett särskilt viktigt mått för utdelningsinvesterare rapporterade Ellington en justerad utdelningsbar vinst för andra kvartalet på 38 cent per stamaktie. Även om detta var lönsamt, var det 5 cent per aktie lägre än väntat. Trots vinstbortfallet bibehöll Ellington sin månatliga utdelning på 15 cent per stamaktie, eller 45 cent per kvartal per aktie. Den årliga utdelningen på 1,80 USD per stamaktie ger en avkastning på 14,4 % vid aktuella aktiekurser.
Analytiker Crispin Love, som täcker Ellington för Piper Sandler, noterar att företaget tar steg för att diversifiera sin portfölj och expandera till nya territorier. Han skriver om företagets framtida intressen: “En viktig katalysator för Ellington under de närmaste kvartalen kan vara möjligheter till kreditförvärv för att köpa både nödställda och nödställda lån.” Vi tror att Ellington är en budgivare för de Signature CRE-lån kan vara, som företaget har den kompetens som krävs och köpen skulle stämma överens med företagets historia (särskilt efter den stora finanskrisen). På de senaste vinstsamtal, uppgav ledningen att den var intresserad av att delta i FDIC-lånförsäljningen förutsatt att transaktionerna var fördelaktiga för EFC. Förutom att potentiellt engagera sig i FDIC-lånförsäljning har EFC varit högljudd om sin önskan att köpa CRE-lån från banker.”
Det är tydligt från hans överviktsbetyg (dvs köp) och prismål på 15 $ att Love ser Ellingtons potentiella förvärv som tilltagande. Hans kursmål innebär en ettårig uppåtpotential på 20 %. Lägger man till direktavkastningen stiger aktiens totalavkastning till upp till 33 % under en ettårsperiod. (För att se Loves meritlista, klicka här)
Totalt finns det fem senaste analytikerrecensioner för Ellington, och dess 4:1-delning till förmån för Köp över håll ger aktien ett starkt köp-konsensusbetyg. Aktierna är prissatta till 12,47 USD och det genomsnittliga kursmålet är 14,50 USD, vilket tyder på en ettårig uppsida på 16 %. (Ser EFC aktieprognos)
För att hitta bra aktiehandelsidéer till attraktiva värderingar, besök TipRanks’ Best Stocks to Buy, ett verktyg som förenar alla TipRanks aktieinsikter.
Friskrivningsklausul: De åsikter som uttrycks i den här artikeln är endast de av de presenterade analytikerna. Innehållet är endast för informationsändamål. Det är mycket viktigt att göra din egen analys innan du investerar.
