by Utdelningsaktier är marknadernas multifunktionella instrument. De erbjuder investerare en tvådelad väg till lönsam avkastning, inklusive ett visst skydd mot svåra marknadsförhållanden och en stadig källa till passiv inkomst. Det är en attraktiv kombination.
De bästa utdelningsaktierna erbjuder inkomster som överstiger inflationen baserat på enbart utdelningen, och backar upp det med en långsiktig historia av tillförlitliga betalningar. Det är en win-win-situation för investerare: om aktien går upp tjänar du pengar, men om aktien går ner kan du fortfarande tjäna pengar.
The Streets analytiker är inte blyga för att rekommendera högavkastande utdelningsbetalare, och vi hittade två med direktavkastning på upp till 10 % bland deras senaste rekommendationer. Det är en solid avkastning, men dessa aktier är också betygsatta som Stark Köp av analytiker – så låt oss ta en titt på TipRanks data och se vad som gör dem till så övertygande portföljtillägg.
Sunoco LP (SOL)
Först ut är Sunoco, ett av de stora amerikanska varumärkena. Företaget har en lång historia inom energibranschen, främst som tillverkare och leverantör av bränslen. Sunocos produktlinjer inkluderar flera formuleringar av bensin, dieselbränslen och jetbränslen, alla erbjuds med både märkesvaror och omärkta etiketter. Företaget förvaltar ett distributionsnätverk bestående av bensinstationer, närbutiker, oberoende återförsäljare och kommersiella distributörer med mer än 10 000 platser i 40 delstater.
Sunocos bränsledetaljhandel kompletteras med de vanliga “mervärdesprodukterna” på bensinstationer och närbutiker, inklusive snacks och drycker. Företaget tillhandahåller också bränslepumputrustning för bensinstationer och flottkunder.
Som en viktig vink till den växande “gröna” ekonomin har Sunoco utvecklat återvinningslösningar för transmixbränslen – bensin, diesel och jetbränsle som har blandat sig i transportröret och blivit oanvändbara. Företaget samlar in dessa blandade bränslen för bearbetning till användbara produkter, vilket minskar både bränslespill och föroreningsskador.
Trots allt detta var Sunocos senaste kvartalsuppdatering en blandad sak. Företaget rapporterade intäkter för 2Q23 på 5,75 miljarder dollar, en minskning med 26% jämfört med föregående år, även om siffran överträffade förväntningarna med 28 miljoner dollar. Slutresultatet, även om det var lönsamt, var inte så optimistiskt; Vinsten per aktie på 78 cent var 47 cent per aktie under prognosen.
För utdelningsinvesterare är ett nyckelmått utdelningsbart kassaflöde, som rapporterades till 175 MUSD under andra kvartalet, vilket kan jämföras med 159 MUSD under andra kvartalet förra året. Detta stödde en utdelningsförklaring för andra kvartalet på 84,2 cent per stamaktie, eller 3,36 USD på årsbasis. Med den årliga kursen och nuvarande aktievärderingar är direktavkastningen 7,1 %, mer än dubbelt så stor som den genomsnittliga utdelningen för S&P 500-företag och nästan dubbelt så hög årsinflation på 3,7 % som rapporterades för augusti.
För Justin Jenkins, 5-stjärnig analytiker på Raymond James, sticker Sunoco ut för sin förmåga att förbli lönsam och generera kontanter – båda egenskaper som kommer att stödja en fortsatt högavkastande utdelning. Han skriver om företaget: “Vi förblir säkra på Sunoco med tanke på dess starka utförande, förtroende för fortsatt ökad lönsamhet och uppåtpotential genom affärsoptimering på medellång sikt och M&A-möjligheter.” Dessa ansträngningar, tillsammans med kapital-/kostnadsdisciplin, har en betydande inverkan Generera fria kassaflöden och ge balansräkningen en solid flexibilitet som kommer att användas för företagets fortsatta tillväxt (organisk och oorganisk). Medan makrobakgrunden fortfarande kastar kurvbollar ser vi en stabil till positiv volymtrend under 2023, med stöd av ökade bränslemarginaler. Detta kommer att kompletteras med ett antal attraktiva tilläggsförvärv och organiska projekt som skapar långsiktigt värde, samtidigt som ytterligare sammanslagningar och förvärv kan resultera i uppåtpotential.”
Jenkins fortsätter att betygsätta SUN-aktien som ett bättre resultat (ett köp), med ett prismål på $53 som indikerar utrymme för 12 % uppåtpotential under de kommande 12 månaderna. (För att se Jenkins meritlista, Klicka här.)
De 5 senaste analytikerbetygen för SUN inkluderar 4 köp kontra 1 håll, vilket resulterar i ett starkt köp-konsensusbetyg. Om man antar det genomsnittliga kursmålet på 51 USD, har aktien en ettårig uppåtpotential på 7,5 %; Lägg till utdelningen så närmar sig den totala avkastningspotentialen här 15%. (Se Sunocos aktieprognos.)
Ares Capital Corporation (ARCC)
Nästa aktie på vår lista är Ares Capital Corporation, ett BDC eller affärsutvecklingsföretag. Dessa företag är specialiserade långivare som tillhandahåller utlånings- och finansieringstjänster till små och medelstora företag som inte nödvändigtvis kvalificerar sig för tjänster från traditionella affärsbanker. ARCC:s kombination av kapitalfinansiering, kredittjänster och tillhandahållande av finansiella verktyg är avgörande för dess kundbas och fyller en viktig nisch i USA:s småföretagslandskap.
Sedan börsnoteringen 2004 har ARCC investerat över 21 miljarder USD i 475 företag och genererat en avkastning till aktieägarna på 12 %. Företaget har ett börsvärde på över 10,7 miljarder dollar, vilket gör det till den största börsnoterade BDC på de amerikanska marknaderna. Portföljen som ligger bakom denna utveckling är både mångsidig och balanserad, med en sund blandning av tillgångar. Av detta kommer 22 % från mjukvara och tjänster, 11,3 % från hälso- och sjukvårdstjänster och 8,7 % från kommersiella och professionella tjänster. Andra sektorer som är representerade i portföljen inkluderar kraftproduktion, försäkring och sällanköpsvaror. Nästan 42 % av portföljen är seniora säkerställda första panträttslån och ytterligare 18,1 % är seniora säkerställda andrapantlån.
För investerare är resultaten det viktigaste. Ares rapporterade totala investeringsintäkter på 634 miljoner USD för 2Q23, en ökning från 479 miljoner USD under 2Q22 – en ökning med 32 % jämfört med föregående år och överträffade guidningen med 11 miljoner USD. På den nedersta raden redovisade Ares en vinst på 58 cent per aktie, 1 cent över uppskattningar och långt över de 46 cent per aktie som rapporterades under andra kvartalet 2022. Bolaget hade kontanter och likvida medel på 411 miljoner dollar per den 30 juni -dollar , 35 % mer än i slutet av 2022.
En lönsam affär och solida kassainnehav stödjer bolagets utdelning för tredje kvartalet, som förklarades den 25 juli för utbetalning den 29 september. Utdelningen är 48 cent per stamaktie, årligen till 1,92 USD och ger 10 %. Bolagets utdelningshistorik sträcker sig tillbaka till 2004, med regelbundna kvartalsvisa utbetalningar som präglas av rörliga specialutdelningar.
KBW-analytiker Ryan Lynch pekar på Ares historia av att generera avkastning och klara av upp- och nedgångar i kreditcykler. Om aktien säger han: “ARCC har en utmärkt meritlista när det gäller emissionsgarantier och kreditkvalitet, har levererat några av de bästa ekonomiska avkastningarna i branschen och har en klassens bästa kreditplattform.” ARCC har en av de längsta meritlistan. och har upplevt flera kreditcykler mycket goda resultat. ARCC:s dominerande plattform och omfattande, långvariga relation med sponsorer kommer att hjälpa ARCC att fortsätta ta betydande marknadsandelar på den växande direktlånemarknaden. ARCC har den bästa skuldstrukturen som är låg kostnad, mångsidig, långsiktig, flexibel och har flera kreditbetyg som har finansierat och kommer att fortsätta att stödja dess portföljtillväxt.”
När vi ser framåt ger Lynch ARCC ett överpresterande (köp)-betyg, tillsammans med ett prismål på $21. Detta tyder på en uppåtpotential på 8,5 % över en tidshorisont på ett år. (För att se Lynchs meritlista, Klicka här.)
Konsensusbetyget Strong Buy för ARCC är baserat på 10 analytikerbetyg, inklusive 9 köp och 1 håll. Aktierna handlas för närvarande för 19,33 USD och deras genomsnittliga kursmål på 20,75 USD innebär en 12-månaders uppsida på 7%. Med utdelningen i mixen kan investerare tjäna 17% avkastning på ARCC. (Se Ares Capital aktieprognos.)
För att hitta bra aktiehandelsidéer till attraktiva värderingar, besök TipRanks’ Best Stocks to Buy, ett nyligen lanserat verktyg som samlar alla TipRanks aktieinsikter.
Friskrivningsklausul: De åsikter som uttrycks i den här artikeln är endast de av de presenterade analytikerna. Innehållet är endast för informationsändamål. Det är mycket viktigt att göra din egen analys innan du investerar.
